1976年6月，峄城区开始筹建染织厂，厂址在峄城镇文昌街18号，职工60人。有从青岛购进的老丰田白布机12台。当年投产。
1977年4月，购进20台M型布机。1978年，购进60台M布机、40台S型色织布机、20台M型布机。1983年，购进60台1515A75#多棱多臂织机。1984年，购进浆纱机及20台青岛产1515A75#自动织机。1989年，购进280织机的配套设备，300型简易套理机1台，300型折布机1台，300型验布机1台。1990年，新购G193立式卷结机1台。
1981年5月，在城东凤凰路北，建新厂，投资132.6万元，1982年，新厂房开始使用，总面积5413平方米。
产品，1976年至1977年生产宽幅26M白平布，纱支21×21，适用做衣里。1978年至1983年以生产女线呢为主，其品种35个，花色105种，还有元贡呢、哗叽劳动布、涤棉平布、派力司、经济条、涤棉府绸、床单布。1983年至1987年，根据市场需求，转向生产化纤产品。在此之间生产了52个品种，其中有中长华达呢、中长板司呢、中长花呢、涤棉华达呢、涤棉专纺、涤棉府绸、涤棉克罗丁、中长马裤呢、涤长、中长西装等。1988年2月，试产手术中坯布和床单装饰用布，投入市场，深受用户欢迎。同年3月，厂内进一步完善优化劳动组合，将一级法人承包扩展到二级法人承包。将企业内部责任制加以完善、巩固、提高。对副厂长级以下干部实行聘任制，推行“五一”奖惩经济责任制。1990年底，该厂设备增加到142台(套)，职工621人。
染织的原料来源，于枣庄市第一国棉厂，以及诸城、济南、泰安等地市棉厂。
产品销售，1983年前由国家实行统购统销，1983年以后自产自销、包销包供。手术巾由省外贸联系销往美国。其它产品除销本市、区外还销往柳州等地。
经济效益，1988年，年产各种布238.1万米，产值697万元，利润36.35万元，销售收入为646万元，利税总计52.83万元。1990年底，有固定资产250万元，流动资金267万元，年产值1103.72万元。